YPF consiguió US$1200 millones y destacó la fuerte demanda de inversores internacionales

Se trata del monto más alto alcanzado por una empresa argentina en los últimos 11 años. La compañía logró la tasa diferencial más baja de su historia y utilizará parte de los fondos para precancelar deudas.

En una operación histórica para el mercado de capitales argentino, YPF concretó una emisión de deuda internacional por US$1200 millones —el mayor volumen obtenido por una firma del país en los últimos 11 años—, logrando además el diferencial de tasa más bajo de su historia respecto de los bonos del Tesoro de los Estados Unidos.

La colocación fue confirmada por el presidente de la petrolera, Horacio Marín, tras una gira de reuniones con más de 50 inversores internacionales en Nueva York que permitió recibir ofertas por hasta US$2200 millones, duplicando el monto final adjudicado.

• Condiciones financieras: Los títulos fueron colocados con vencimiento en junio de 2035 (a 9 años de plazo), una tasa de interés de 7,55% y una tasa efectiva de 7,85%. El diferencial frente a los bonos estadounidenses se ubicó en 300 puntos básicos, mejorando incluso el registro de 375 puntos obtenido en diciembre de 2017.
• Destino de los fondos: YPF destinará una parte de los recursos a la precancelación de dos Obligaciones Negociables internacionales con vencimientos previstos entre 2027 y 2029, logrando estirar la vida promedio de su deuda y descomprimir los pagos a corto plazo. El remanente se aplicará al financiamiento del plan estratégico de crecimiento de la compañía (Plan 4×4).
• Perfil inversor: El alto nivel de demanda permitió a la empresa cerrar la operación en condiciones favorables de largo plazo, reflejando la confianza de los mercados globales en la estrategia financiera y operativa de la firma.

De este modo, YPF consolida su acceso al financiamiento externo en volúmenes y tasas que no se veían en más de una década dentro del plano corporativo nacional.